Сдаём в аренду склад через ЗПИФ ПАРУС ОЗН: обзор фонда недвижимостиПодробнее. Сумма преподписки на паи нового фонда уже превысила наши ожидания и примерно равна продажам первого фонда “Парус-ОЗН”», – подчеркнул Евгений Большаков, операционный директор PARUS Asset Management. Закрытый паевой инвестиционный фонд (ЗПИФ) «ПАРУС-ОЗН» сформирован 18 августа 2020 г. сроком на 15 лет (до 25 июня 2035 г.). Паи фонда начали торговаться на бирже в мае 2021 г. Доступен только для квалифицированных инвесторов. Читать статью в блоге AKTIVO.
ЗПИФ «ПАРУС-Двинцев»: честный разбор
По независимой оценке, проведенной в январе 2021 года, стоимость актива составила 2. Компания активно расширяет линейку активов под управлением, добавляя новые склады, торговые и офисные центры.
Ликвидация «ПНК-рентала» вернула на рынок около 6 млрд руб. В условиях дефицита предложения и ограниченной ликвидности это привело к росту цен и объемов вторичных торгов фондов недвижимости. Также влияние на рост котировок фондов могло оказать реинвестирование дивидендов, полагает управляющий по коммерции УК «Современные фонды недвижимости» Дмитрий Решетин.
На российский фондовый рынок может прийти 700 млрд руб. Они подсчитали, что в ближайшие 12 месяцев на дивиденды может быть направлено около 3,5 трлн руб. Интерес инвесторов к фондам недвижимости растет на фоне отсутствия идей на рынке, считает Решетин. Чего ждать дальше Сейчас на российском рынке представлено 32 фонда недвижимости, нацеленных на розничных инвесторов и в большинстве своем торгующихся на бирже, — Стрелецкий оценивает их капитализацию суммарно в 184 млрд руб.
Инвесторы зачастую заходят в фонды недвижимости на этапе их формирования и дожидаются закрытия фонда, так как инвестируют на длительный срок, отметил Стрелецкий, это ограничивает ликвидность этих фондов на вторичном рынке. Средний доход инвесторов в фонды недвижимости с учетом дохода от аренды и роста стоимости недвижимости в 2021 г. Долгосрочный фактор роста дивидендной доходности и стоимости пая — ежегодная индексация арендных контрактов или удачное перезаключение по их завершении, подытожил эксперт. Доллар подорожал на 1,66 руб.
Фонд инвестирует в индустриальную недвижимость, а именно в склады. Объекты есть в нескольких городах России, преимущественно в Москве. ПНК заключает долгосрочные договоры аренды складов с крупными компаниями, такими как «Озон», «Детский мир», «Вкусвилл». Сегодня посмотрим, что изменилось с момента прошлой статьи. Стали платить дивиденды ежемесячно Это определенно к лучшему для инвесторов. Суммарный дивиденд за последние 12 мес. Почему так произошло? Цепочка событий примерно следующая: фонд планировал купить новый склад, так как пайщиков становилось все больше; совершить покупку не удалось; фонд перестал выпускать новые паи; теперь купить паи можно только на бирже, где предложение ограничено. А спрос после перехода на ежемесячные дивиденды вырос; также есть клиенты УК управляющая компания , у которых по договору прописано автоматическое реинвестирование дивидендов.
Так как фонд прекратил выпускать паи, УК также стала покупать паи на бирже для своих клиентов. В итоге спрос превысил предложение и цена паев на бирже отвязалась от СЧА. Пока что нет новостей о возобновлении выпуска паев. Последний комментарий управляющего по данной ситуации: «Альфа-Капитал Арендный поток» Фонд инвестирует в коммерческие помещения, которые потом сдает продуктовым магазинам «Пятерочка». Стратегия выглядит достаточно надежной: надежный арендатор.
Эти цифры указывают на то, что интерес инвесторов к закрытым фондам с высококачественной недвижимостью растёт даже в нынешнем турбулентном 2022 году. Она обеспечена индексируемыми арендными потоками и ростом рыночной стоимости объектов.
№17. Как инвестировать в недвижимость через биржу?
Фонд индустриальной недвижимости. В собственности фонда в основном склады и производственные помещения. Доходность инвесторам обещают от 11. Выплата дохода арендные платежи от сдачи объектов ежеквартально. Паи фонда продаются через сайт управляющей компании. Обещают в июле начать торги паями через биржу. Подробнее об этом фонде можно почитать на сайте управляющей компании PNK rental. Тема складов и прозрачные условия инвестирования мне понравились, и я купил 20 пробных паев по 1688 рублей. Стоимость пая меняется со временем, во-первых, из-за приращения на величину арендного дохода, и во-вторых из-за переоценки стоимости недвижимости.
В дальнейшем планирую увеличивать долю, но уже не через покупку паев у управляющей компании, а напрямую на бирже. В отличие от PNK, где покупая даже один пай, вы становитесь собственником всех объектов фонда, в данном случае я приобрел долю в конкретном объекте — опять же складе, но каком! Главный склад Озона площадью 70 тыс кв метров. Купоны выплачивают ежемесячно.
Связка с другими проектами команды проглядывается преимущественно через доли менеджеров в других юридических лицах, а не перекрёстное владение. Безграничная свобода инструментов управляющего.
На примере правил управления ПАРУС-ОЗН мы видим возможность вложения средств в ценные бумаги и производные финансовые инструменты, депозиты, паи других фондов, акции, облигации и многое другое. Более того, предусматривается возможность вложений средств фонда не только в российские, но и иностранные активы. Кроме того, наличествует широкий перечень возможностей для вложения в самые разные объекты недвижимости на территории разных стран. Это можно трактовать так, что завтра фонду не понравится его логистический комплекс, он его продаст и купит дачу в Австралии. При всём этом наш финансовый инструмент - ЗПИФ, то есть погашение его паёв является ограниченным при соответствующем желании УК и мажоритарных владельцев паёв. Будете продавать другим участникам рынка, если на бирже найдёте желающих купить паи дачи в Австралии, а УК решит трактовать ситуацию как не предполагающую обязательств по выкупу паёв.
К чести "Паруса", в качестве контраргумента отмечу, что всем, кто не согласен с политикой фиксации кредитного плеча, предложено воспользоваться правом на погашение. Что с гуся? Итак, покупать ли? Ведь что получается: как и в целом в случае с любым ПИФ, наиболее главный, фундаментальный принцип - доверяем ли мы управляющему нашими средствами, обладаем ли верой в то, что аккумулированные ресурсы будут использованы компетентно, профессионально и качественно. В случае с фондами "Паруса" читатель, я думаю, уже не нуждается в детальных объяснениях: компетентная и вызывающая доверие команда профессионалов предлагает нам наделить их неограниченными теоретическими возможностями для использования активов фонда, чтобы управление при помощи кредитного плеча... Кажется, что смысл в этой забаве полностью отсутствует, но на мой взгляд - это не совсем так.
Компания продолжает активно наращивать объем своих активов: с начала года стоимость портфеля выросла с 35 до 42 млрд рублей, а к концу этого года достигнет 50 млрд рублей. Кроме того, с 2021 года существует и приносит инвесторам прибыль фонд "ПАРУС-ОЗН", основу которого составляет главный логистический комплекс площадью более 70 тысяч кв. Выплаты дохода от арендного потока производятся ежемесячно; в том числе их перечисляли в феврале и марте 2022 г.
Склад «СберЛогистика» расположен во Внукове. Это позволяет диверсифицировать риски и, одновременно, рассчитывать на постоянный ежемесячный доход от арендного потока, а в перспективе и заработать на росте актива. Всего в планах компании PARUS Asset Management «упаковать» и вывести на рынок коллективных инвестиций более 10 фондов, в каждом из которых премиальные активы из недвижимости — склады, торговые комплексы и бизнес-центры.
Под парусом: чем основатели Central Properties отличаются от классических рантье
Узнали, какие инвестиционные инструменты в этом нам могут помочь. Разобрали разные примеры, которые торгуются на Московской бирже. Вы, потратив всего 15-30 минут в неделю на прослушивание нашего подкаста, к концу первого сезона В семнадцатом выпуске подкаста «Инвестиции для людей» мы поговорили об инвестициях в недвижимость через биржу. Вы, потратив всего 15-30 минут в неделю на прослушивание нашего подкаста, к концу первого сезона научитесь разбираться в вопросах инвестиций и финансов.
Каких успехов удалось добиться? В число активов, контролируемых компанией, входят: склад OZON в г. Тверь, склад «СберЛогистика» в г. Москва, БЦ «Павловский» в г. Москва, склад Nordway в г.
Санкт-Петербург, бизнес-центр «Двинцев», в г. Москва, торговый центр «Весна! Москва и бизнес-центр «Банный, 9» в г.
Nordway расположен в активноразвивающемся районе Санкт-Петербурга Шушары. Транспортная доступность также не вызывает вопросов: центр расположен на развязке Санкт-Петербургской и Московской магистрали, что делает его привлекательным для потенциальных арендаторов. Среди крупнейших арендаторов центра сегодня заключены договора с Faberlic, Лудинг, Сорож-Логистик, Невская палитра и Улыбка радуги. На сайте компании указано, что с перечисленными компаниями заключены долгосрочные договора аренды, однако на сколько лет и каковы условия индексации, не разглашается. Купить фонд недвижимости могут только квалифицированные инвесторы. В текущий момент фонд находится на этапе размещения паёв на бирже. Компания Парус занимается распродажей паёв инвесторам.
Это даёт возможность купить данный актив без рыночной наценки по цене 1000 рублей за пай. Парус-НОРД выплачивает дивиденды ежемесячно. Подводя итог, можно отметить следующее. Парус фонд недвижимости имеет проект Nordway в развивающемся районе, на удачной развязке Московского и Санкт-Петербургского шоссе. Что делает его привлекательным для арендаторов. Это должно положительно отразиться на стоимости паев фонда. Наибольшая площадь и возможность заключить новые договора аренды же могут привести к росту активов фонда, тогда как уход, к примеру, Faberlic из России может напротив вызвать распродажу и снизить арендный поток. Это делает фонд Парус-НОРД наиболее рискованным, но при этом имеющим наибольший потенциал прироста стоимости. Фонд недвижимости Парус-ЛОГ. Обзор фонда Фонд коммерческой недвижимости Парус управление активами во второй половине апреля 2023 года вывел на биржу очередной фонд — Парус-Логистика.
Для Парус Управление активами это первый объект, который имеет в своем арсенале более одного объекта недвижимости. Суммарная площадь объектов составляет 235 600 квадратных метров. А это означает, что фонд Парус-Логистика является самым крупным в линейке Паруса по арендной площади среди активов, доступных для торгов на Московской бирже. Минусом здесь является относительная удаленность от Москвы. Один из объектов фонда находится на трассе М-2 между Москвой и Тулой. Второй фонд расположен на пресловутой М4 в самом начале пути от Москвы в Воронеж. В целом обе трассы являются оживленными и имеют высокий логистический потенциал. Но объекты в этом районе конечно же стоят не так дорого как в самой Москве, и их цена может иметь несколько меньшую стабильность. По итогам первого анализа показателей фонда можно сделать вывод, что стоимость размещения пая фонда Парус-ЛОГ выше, чем предыдущая линейка, и первоначальная оценка рынка выглядит если не перекупленной, то точно не адекватно дешевой.
Сейчас под управлением PARUS Asset Management находятся крупнейшие объекты коммерческой недвижимости, среди которых топовые складские комплексы, бизнес и торговые центры. В число активов, контролируемых компанией, входят: склад OZON в г. Тверь, склад «Сберлогистика», бизнес-центры «Павловский», «Двинцев», «Банный 9», торговый центр «Весна! Москва, склад Nordway в г. Санкт-Петербург и др. Поэтому мы ежегодно увеличиваем свой портфель на 10-15 млрд рублей, чтобы соответствовать запросам рынка.
Запуск крупнейшего ЗПИФ недвижимости в прямом эфире
Об изменении дополнительных условий проведения торгов для ЗПИФ «ПАРУС-СБЛ» (RU000A104172) и ЗПИФ «ПАРУС-ОЗН» (RU000A1022Z1) с 17 октября 2022 года. "Закрытые паевые инвестиционные фонды, на 100% состоящие из тщательно отобранной нами коммерческой недвижимости класса А, где арендаторами являются высокотехнологичные, диверсифицированные лидеры рынка, показывают стабильно высокую доходность. На Мосбирже теперь торгуется ЗПИФ «ПАРУС-Двинцев»: можно вложить 910 рублей (будучи квалифицированным инвестором), стать совладельцем офисного здания класса А в Москве и получать 9,7-10,1% годовых доходности. Пай ИФ ПАРУС-ОЗН ПИФ.
В России начнется бурное развитие нового типа владения недвижимостью
Команда компании — профессионалы рынка коммерческой недвижимости с более чем 20-летним опытом. Цель компании — объединить финансовые возможности индивидуальных инвесторов, разделяющих бизнес-стратегию PARUS Asset Management, для совместных вложений в тщательно отобранные и перспективные объекты коммерческой недвижимости. Наши взаимоотношения с инвесторами строятся на основе принципов открытости и прозрачности.
Фото: Артем Белкин Сколько вешать в граммах? Чем неудобны ранее выходившие на рынок отечественные ПИФы? Слишком долгим «горизонтом» светлого будущего: меньше чем на несколько лет а лучше — на 7, 10 или даже 20 вообще не рекомендовалось вкладываться. А в нынешней ситуации не то что на 20 лет — на год вперед загадывать сложно. Поэтому при полном понимании, что инвестиции в недвижимость — игра зачастую вдолгую, а живую прибыль хочется видеть здесь и сейчас. И как раз-таки ЗПИФы предоставляют возможность получать дивиденды регулярно и максимально часто.
Так, PARUS Asset Management на всех своих фондах выплачивает прибыль ежемесячно; пайщики уже успели окрестить эти ежемесячные выплаты «второй зарплатой». Или «пассивным доходом», кому как больше нравится. По полученной CUD. Возвращаясь к недвижимости: на какой сегмент стоит обратить внимание инвесторам, выбирая в том числе ЗПИФы? То есть, что сейчас с разными сегментами, и куда нынче нести все то, что нажито непосильным трудом? Пандемия научила россиян «ходить в интернет» За минувшие два года прогресс всей России в этом смысле «скакнул» больше, чем за предыдущие десятилетия. Причем без малейших усилий со стороны компаний, предлагающих товары с доставкой. И у складов по понятным причинам — «светлое будущее». Директор департамента индустриальной и складской недвижимости Knight Frank Russia Константин Фомиченко рассказал, что и в 2021, и в 2022 годах основным «потребителем» складов остается e-commerce.
По итогам прошлого года спрос со стороны компаний онлайн-торговли превысил 2,55 млн квадратных метров; по итогам текущего года ожидается 2,5 млн «квадратов» в рамках сделок: это меньше, чем в 2019-м, но больше, чем в 2020-2021-х. Заметно увеличивается доля дистрибьюторов предыдущие годы она падала, ведь многие переходили на поставки товара напрямую. В 2022-м же, поскольку логистические цепочки где обрушились, — посредники возликовали; так что их «кусок пирога» на рынке заметно растет. Неудивительно: они-то доставляют товар намного лучше, чем производители. Почему москвичи уезжают из «старой» Москвы? А ведь складского продукта резко больше не станет! Так что: а складская недвижимость более чем стабильна, и б в конце года стоит ждать прироста интереса инвестиций к складам. Нам больше достанется Генеральный директор Central Properties Сергей Егоров пояснил: «Лично мой фаворит сейчас — ритейл. Многие спрашивают — мол, почему, если e-commerce отбирает у традиционных продаж изрядный процент клиентуры?
Что получаем? Могут ли в какой-то момент интересы собственника, девелопера, управляющего БЦ и совладельца УК ЗПИФ начать превалировать над интересами инвестора, купившего пай за 910 рублей? Может ли возникнуть конфликт интересов? Я лично такой риск не исключаю, к сожалению. Но я вполне могу ошибаться.
Инвестиции в другие инструменты никогда не были популярны и были доступны только для людей с крупным капиталом. За последние два года на Московскую биржу хлынул поток клиентов, которые хотят зарабатывать на акциях и на фондовом рынке. Начал зарождаться спрос на биржевые формы вложений в недвижимость. При этом у инвесторов традиционно есть два пути — либо слишком рисковые активы с шансами потерять свой капитал акции, криптовалюта, форекс, маржинальная торговля , либо низкорисковые, но низкодоходные вложения депозиты и облигации. Никогда раньше рынок не давал инструментов с средним риском и средней доходностью. Однако активных игроков в этом секторе все же единицы, а большинство закрытых паевых инвестиционных фондов недвижимости ЗПИФн являются кэптивными то есть созданными для частных крупных инвесторов и их паи нельзя купить. Немного предыстории рынка частных инвестиций Российский рынок долгое время давал частным инвесторам возможность держать деньги на депозитах, а также покупать акции частных компаний или вкладываться в облигации. Покупка валюты также была актуальной для инвесторов после экономических шоков 2008 и 2014 годов. Но рынок не стоит на месте, и год назад некоторые управляющие компании стали предлагать частным инвесторам вложения в коммерческую недвижимость через механизм ЗПИФн, который наиболее полно защищен от инфляции, экономических и прочих рисков и является защитным активом для целей получения пассивного финансового дохода — приобретение паев в ЗПИФ. Пока такие вложения не слишком распространены, хотя и крайне перспективны: коллективные инвестиции хорошо показали себя в США, где этот рынок развивался после 1991 года бурными темпами и уже представляет собой мощный сектор рынка американских инвестиций с капитализацией в триллионы долларов. К тому же это практически безрисковые вложения: ЗПИФн — самый надежный и хорошо зарегулированный способ коллективных инвестиций в недвижимость, который регулируется Банком России, а также ФЗ-156 «Об инвестиционных фондах».
Финансовая сфера
Фонды недвижимости на МосБирже: ЗПИФ ПАРУС-ОЗН, ЗПИФ ПНК-Рентал, ЗПИФ 11:16 - Сколько стоят паи фондов недвижимости? ЗПИФ ПАРУС-ОЗН можно купить под тикером RU000A1022Z1 УК: для кого не секрет, чт. ЗПИФ Фонд первичных размещений (пай).
Фонды PARUS: перспективы. ЦБ, выпусти из клетки!
Пишите в комментариях. Подписывайтесь на наш канал "Два Муравья", будете за нами наблюдать, да и вообще у нас много полезного и интересного. No comments Log in or sign up to add a comment Next publication.
Долгое время этот ETF был моим единственных вложением в недвижимость, но появление в РФ соответствующих фондов заставило меня обратить на этот класс активов более пристальное внимание. Реклама на Ютьюбе от харизматичного Оскара сделала свое дело, и я начал интересоваться деталями, в первую очередь, комиссиями. Детали из разных источников тут же не сошлись. Проспекты на сайте, обещающие одно, цифры из примеров отчетов с того же сайта, говорящие о другом, и в заключение, переписка с менеджером фонда, отвечающим на мой вопрос, третье. В итоге решил пока не связываться. Не люблю разногласия. Ну сделайте вы любую комиссию.
Большую или маленькую, не важно. Не надо только все усложнять и прятать реальные значения за разными терминами и определениями. От подписки о новостях Активо пока не отказался, менеджер мне регулярно пишет о новых проектах. Может быть позже. Но не сейчас. Фонд индустриальной недвижимости.
Возможен вариант пересидеть какое-то время, если не будет скакать цена, ну и спред будет немного откусывать. Тут основной риск мне видится не конкретно в ПНК, а в общем - завышение стоимости покупаемых объектов. Активо - монообъекты и не торгуются на бирже. Фонд дом рф - доходность размывается бондами Есть ли еще что-то?
Может, пропустил.
Арендные ставки в московском регионе стартовали с 4 100 руб. Соответственно, доходность стабильна и будет только возрастать, так как долгосрочные арендные договоры предусматривают ежегодную индексацию относительно инфляции, и договоры с новыми арендаторами будут заключаться уже по более высокой ставке.
Каких успехов удалось добиться? В число активов, контролируемых компанией, входят: склад OZON в г. Тверь, склад «СберЛогистика» в г. Москва, БЦ «Павловский» в г.
Москва, склад Nordway в г. Санкт-Петербург, бизнес-центр «Двинцев», в г.
Фонды PARUS: перспективы. ЦБ, выпусти из клетки!
УК PARUS Asset Management завершила эмиссию паёв по фонду «ПАРУС-ОЗН». Компания Parus Asset Management, управляющая закрытым паевым инвестиционным фондом (ЗПИФ) на базе склада Ozon, планирует привлечь частные инвестиции на 1,8 млрд рублей в этот фонд за период от полугода до года. Сумма преподписки на паи нового фонда уже превысила наши ожидания и примерно равна продажам первого фонда “Парус-ОЗН”», – подчеркнул Евгений Большаков, операционный директор PARUS Asset Management. Сумма предварительной подписки на паи нового фонда уже превысила все ожидания и равна продажам первого фонда «Парус-ОЗН».
Инвестиции для разумных: зачем PARUS создает супермаркет недвижимости
Паи ЗПИФа «ПАРУС-ОЗН» уже распродали и больше выпускать не будут, так как 1 фонд — 1 актив. Фонд вышел на биржу в октябре 2022 г. Фонд «Парус-ОЗН» распределяет между пайщиками доход от сдачи производственно-логистического центра в Тверской области в аренду компании Ozon. Закрытый ПИФ ЗПИФ ПАРУС-ОЗН принадлежит управляющей компании Парус, был запущен к торгам 2021-04-30, торгуется на бирже MOEX под кодом RU000A1022Z1 и имеет уникальный идентификатор ISIN RU000A1022Z1. это доходность от чистого арендного потока от OZON, а 3-14.8. PARUS Asset Management в 2021 году запустила премьерный ЗПИФ «ПАРУС-ОЗН», а в этом месяце начались продажи ЗПИФ «ПАРУС-СБЛ», паи которых доступны квалифицированным инвесторам.